Guida agli indicatori
Esplora gli indicatori disponibili nel terminale. Confronta cosa misurano, come sono costruiti e quando la loro interpretazione può risultare fuorviante.
Come leggere i calcoli
Notazione: O/H/L/C = apertura/massimo/minimo/chiusura; V = volume; n = periodo di osservazione; Δ = variazione; Σ = somma; σ = deviazione standard. Un valore precedente è contrassegnato da «prev».
I periodi contano barre, non minuti. Un periodo veloce e uno lento descrivono finestre diverse; un periodo di segnale aggiunge smussamento. k è un moltiplicatore. I prezzi utilizzati sono indicati in ciascuno schema. Cambiare intervallo temporale, smussamento o punto iniziale di un calcolo ancorato modifica il risultato; prevedi uno storico sufficiente per l'inizializzazione.
Tendenza: Una linea più smussata reagisce più tardi. Gli incroci possono ripetersi in un mercato laterale; confronta la pendenza e l'intervallo temporale scelto.
Momentum: Un valore estremo può persistere durante una tendenza forte. Il solo superamento di una soglia non conferma un'inversione.
Volatilità: Un valore maggiore descrive la dispersione o l'ampiezza, non la direzione del prossimo movimento. Confronta periodi omogenei.
Volume: Il risultato dipende dalla serie di volumi fornita. Volumi mancanti, volumi tick o volumi di una specifica sede di negoziazione ne cambiano il significato.
Livelli e struttura: Un livello è un riferimento, non una garanzia di esecuzione né una barriera certa. Verifica la conferma, il periodo di osservazione e se la barra corrente è completa.
VolumeAccumulazione/Distribuzione
Combina cumulativamente la posizione della chiusura all'interno della barra con il volume.
Schema di calcolo
A/D = A/D(prev) + ((2C−H−L)/(H−L)) × VTendenzaADX
Misura la forza del movimento direzionale senza attribuirgli una direzione rialzista o ribassista.
Limiti di interpretazione
Un ADX in aumento può accompagnare sia una tendenza rialzista sia una ribassista.
Schema di calcolo
DX = 100 × |+DI − −DI| / (+DI + −DI); ADX = smoothed DXTendenzaAlligator
Usa tre linee smussate e traslate per visualizzare la contrazione e la separazione delle tendenze del prezzo.
Schema di calcolo
Three smoothed moving averages with different periods and displacementsTendenzaAroon
Usa la recenza di massimi e minimi per descrivere se si stiano formando nuovi estremi.
Schema di calcolo
Aroon Up/Down = 100 × (n − bars since high/low) / nVolatilitàATR
Una misura smussata della vera escursione delle barre che include i gap rispetto alla chiusura precedente.
Schema di calcolo
TR = max(H−L, |H−C(prev)|, |L−C(prev)|); ATR = smoothed TRMomentumAwesome Oscillator
Confronta medie brevi e lunghe dei punti medi delle barre per descrivere il momentum attorno allo zero.
Schema di calcolo
AO = SMA((H+L)/2, 5) − SMA((H+L)/2, 34)VolatilitàBande ATR
Costruisce un inviluppo di volatilità dalla vera escursione media attorno a una linea di riferimento del prezzo.
Come si allargano le bande ATR
Schema di calcolo
Bands = moving average ± k × ATRLivelli e strutturaBande del caos frattale
Trasforma gli estremi frattali confermati in limiti a gradini attorno al prezzo.
Schema di calcolo
Bands follow the latest confirmed upper and lower fractalsVolatilitàBande di Bollinger
Colloca bande basate sulla dispersione attorno a una media mobile; la larghezza si espande e si contrae con la variazione recente dei prezzi.
Schema di calcolo
Basis = SMA(C,n); bands = basis ± k × σ(C,n)VolatilitàCanale di Keltner
Un canale basato su una media esponenziale la cui larghezza segue la vera escursione anziché la deviazione standard.
Schema di calcolo
Channel = EMA(C,n) ± k × ATRLivelli e strutturaCanali di Donchian
Segna gli estremi mobili e il loro punto medio, mostrando l'inviluppo recente dei prezzi.
Schema di calcolo
Upper = max(H,n); lower = min(L,n); middle = (upper+lower)/2MomentumCCI
Confronta il prezzo tipico con la sua media, normalizzando per la deviazione assoluta media.
Schema di calcolo
CCI = (TP − SMA(TP,n)) / (0.015 × mean deviation); TP = (H+L+C)/3MomentumCMO
L'oscillatore di Chande bilancia variazioni positive e negative su una scala da −100 a 100.
Schema di calcolo
CMO = 100 × (Σ gains − Σ losses) / (Σ gains + Σ losses)MomentumCurva di Coppock
Uno smussamento ponderato di due tassi di variazione, concepito originariamente per l'analisi su orizzonti lunghi.
Schema di calcolo
Coppock = WMA(ROC(long) + ROC(short))TendenzaDEMA
Combina una prima e una seconda media esponenziale per compensare parte del loro ritardo.
Schema di calcolo
DEMA = 2 × EMA(C) − EMA(EMA(C))VolatilitàDeviazione standard
Misura la dispersione dei prezzi attorno alla media all'interno di una finestra mobile.
Schema di calcolo
σ = √(Σ(C − mean)² / n)TendenzaDinamica di McGinley
Una linea di smussamento adattiva la cui velocità di aggiustamento dipende dal prezzo rispetto al valore precedente della linea.
Schema di calcolo
MD = MD(prev) + (C − MD(prev)) / (k × n × (C / MD(prev))⁴)TendenzaDMI
Separa il movimento direzionale positivo da quello negativo, mentre l'ADX ne descrive la forza direzionale.
Schema di calcolo
+DI = 100 × smoothed(+DM) / ATR; −DI = 100 × smoothed(−DM) / ATRMomentumDPO
Rimuove la tendenza dal prezzo confrontandolo con una media mobile traslata, per rendere più facile esaminare i cicli brevi.
Limiti di interpretazione
Le convenzioni di traslazione differiscono tra implementazioni. Questo schema segue il calcolo attuale di Dexopt.
Schema di calcolo
DPO = C − SMA(C,n)[floor(n/2)+1 bars ago]TendenzaEMA
Una media ricorsiva che attribuisce più peso ai prezzi recenti rispetto a quelli più vecchi.
Schema di calcolo
EMA = α × C + (1 − α) × EMA(prev); α = 2 / (n + 1)MomentumEquilibrio delle forze
Mette in relazione il corpo della candela con la sua intera ampiezza per descrivere la pressione d'acquisto rispetto a quella di vendita all'interno di una barra.
Schema di calcolo
BOP = (C − O) / (H − L)VolumeFacilità di movimento
Mette in relazione lo spostamento del punto medio e l'ampiezza con il volume per descrivere quanto facilmente si muova il prezzo.
Schema di calcolo
EOM ∝ Δ((H+L)/2) × (H−L) / VVolumeFlusso monetario di Chaikin
Stima accumulazione o distribuzione in base alla posizione di ogni chiusura nell'intervallo della barra, ponderata per il volume.
Schema di calcolo
CMF = Σ(((2C−H−L)/(H−L)) × V, n) / Σ(V,n)MomentumForza dei rialzisti
Misura quanto i massimi delle barre si estendano sopra o sotto una media esponenziale del prezzo.
Schema di calcolo
Bulls Power = H − EMA(C,n)MomentumForza dei ribassisti
Misura quanto i minimi delle barre si estendano sotto o sopra una media esponenziale del prezzo.
Schema di calcolo
Bears Power = L − EMA(C,n)Livelli e strutturaFrattale
Segna gli estremi locali soltanto dopo che le barre circostanti richieste sono disponibili.
Limiti di interpretazione
La conferma arriva dopo la barra centrale; usare prima il marcatore introdurrebbe una distorsione da informazioni future.
Schema di calcolo
Local high/low confirmed by bars on both sidesTendenzaHMA
La media di Hull combina medie ponderate per ridurre il ritardo e al contempo smussare il prezzo.
Limiti di interpretazione
L'arrotondamento dei periodi dimezzati e a radice quadrata influisce sulle impostazioni brevi; un ritardo ridotto può anche produrre un eccesso di reazione.
Schema di calcolo
HMA(n) = WMA(2 × WMA(C, n/2) − WMA(C, n), √n)VolumeIndice del volume negativo
Aggiorna un indice cumulativo delle variazioni di prezzo soltanto sulle barre con volume inferiore a quello della barra precedente.
Schema di calcolo
NVI = NVI(prev) × (C/C(prev)) when V < V(prev)VolumeIndice di forza
Combina la direzione e l'entità di una variazione del prezzo di chiusura con il volume.
Schema di calcolo
Force = smoothed((C − C(prev)) × V)VolatilitàIndice di lateralità
Confronta la lunghezza cumulativa del percorso con l'ampiezza netta massimo-minimo per descrivere quanto sia irregolare e laterale il movimento in una finestra.
Schema di calcolo
CHOP = 100 × log(ΣTR / (max(H,n) − min(L,n))) / log(n)VolatilitàIndice di massa
Segue l'espansione e la contrazione dell'intervallo massimo-minimo usando il rapporto tra due smussamenti.
Schema di calcolo
Mass = Σ(EMA(H−L) / EMA(EMA(H−L)), n)MomentumIndice di vigore relativo
Confronta la direzione dei corpi delle candele con le loro ampiezze, usando smussamento ponderato e una linea di segnale.
Schema di calcolo
RVI = smoothed(C − O) / smoothed(H − L)VolatilitàIndice Ulcer
Misura la profondità dei ribassi del prezzo dai massimi in una finestra, attribuendo maggior peso alle flessioni più profonde.
Limiti di interpretazione
È una statistica della serie dei prezzi, non il drawdown realizzato del tuo conto.
Schema di calcolo
UI = √mean((100 × (C / rolling peak − 1))²)Livelli e strutturaInviluppo della media mobile
Scosta una media mobile di una percentuale fissa anziché di una misura di volatilità.
Schema di calcolo
Envelope = SMA(C,n) × (1 ± percentage/100)TendenzaKAMA
La media adattiva di Kaufman modifica lo smussamento usando l'efficienza direzionale rispetto al movimento totale.
Schema di calcolo
KAMA = KAMA(prev) + SC × (C − KAMA(prev))Livelli e strutturaKrollStop
Costruisce linee di riferimento per stop mobili combinando gli estremi recenti con la volatilità della vera escursione.
Schema di calcolo
Rolling price extremes adjusted by an ATR multipleMomentumKST
Know Sure Thing combina diversi tassi di variazione smussati per descrivere il momentum su orizzonti più lunghi.
Schema di calcolo
KST = Σ(weight × smoothed ROC(period))VolatilitàLarghezza delle bande di Bollinger
Esprime la larghezza delle bande di Bollinger rispetto alla media centrale, utile per confrontare compressione ed espansione.
Schema di calcolo
Width = 100 × (upper band − lower band) / basisLivelli e strutturaMAC
Il canale delle medie mobili smussa massimi e minimi delle barre in un limite superiore e uno inferiore.
Schema di calcolo
MA channel: moving averages of H and LMomentumMACD
Mostra la differenza tra medie esponenziali veloce e lenta, insieme a un segnale smussato e alla differenza rispetto a quest'ultimo.
Schema di calcolo
MACD = EMA(fast) − EMA(slow); histogram = MACD − signalVolumeMFI
Un oscillatore delimitato del flusso monetario che combina la direzione del prezzo tipico con il volume.
Schema di calcolo
MFI = 100 − 100 / (1 + positive money flow / negative money flow)MomentumMomentum
La variazione assoluta del prezzo nel periodo di osservazione selezionato, espressa in unità di prezzo.
Schema di calcolo
Momentum = C − C[n bars ago]Livelli e strutturaNuvola di Ichimoku
Combina punti medi degli intervalli e linee traslate per mostrare il contesto della tendenza, i livelli relativi e il momentum.
Limiti di interpretazione
Una linea tracciata in avanti sull'asse temporale è un calcolo traslato ricavato da dati noti, non un'osservazione del prezzo futuro.
Schema di calcolo
Midpoints of short/medium/long ranges; displaced spans form the cloudVolumeOBV
Accumula il volume con segno positivo o negativo in base alla variazione del prezzo di chiusura.
Schema di calcolo
OBV = OBV(prev) + sign(ΔC) × VVolumeOscillatore del volume
Confronta medie brevi e lunghe del volume per descrivere le variazioni dell'attività.
Schema di calcolo
VO = 100 × (MA(V,fast) − MA(V,slow)) / MA(V,slow)VolumeOscillatore di Chaikin
Misura il momentum della linea di accumulazione/distribuzione confrontando due medie esponenziali.
Schema di calcolo
Chaikin = EMA(A/D, fast) − EMA(A/D, slow)MomentumOscillatore Gator
Mostra la separazione tra le linee dell'Alligator sotto forma di istogrammi contrapposti.
Schema di calcolo
Upper = |jaw − teeth|; lower = −|teeth − lips|Livelli e strutturaPC
Segna il prezzo di chiusura più alto e quello più basso in una finestra mobile.
Limiti di interpretazione
Il PC di Dexopt usa le chiusure e ha due limiti. I Canali di Donchian usano massimi e minimi delle candele; i due indicatori possono produrre inviluppi diversi.
Schema di calcolo
Upper = max(C,n); lower = min(C,n)MomentumPPO
Esprime la distanza tra due medie esponenziali come percentuale della media lenta.
Schema di calcolo
PPO = 100 × (EMA(fast) − EMA(slow)) / EMA(slow)Livelli e strutturaPunti pivot
Crea livelli di riferimento di supporto e resistenza a partire da un periodo precedente completato.
Schema di calcolo
P = (H(prev period)+L(prev period)+C(prev period))/3; derived R/S levelsTendenzaRegressione lineare
Adatta una retta a una finestra mobile di prezzi e mostra il valore risultante dall'adattamento.
Schema di calcolo
C ≈ a + b × bar index; least-squares fit over n barsMomentumROC
La variazione percentuale del prezzo rispetto a una barra precedente.
Schema di calcolo
ROC = 100 × (C / C[n bars ago] − 1)MomentumRSI
L'indice di forza relativa confronta variazioni positive e negative del prezzo smussate su una scala delimitata da 0 a 100.
Limiti di interpretazione
Un valore sopra 70 o sotto 30 è una convenzione per descrivere il momentum, non un'istruzione per aprire un'operazione.
Schema di calcolo
RSI = 100 − 100 / (1 + average gain / average loss)MomentumRSI stocastico
Applica la normalizzazione rispetto all'intervallo all'RSI anziché direttamente al prezzo, producendo un oscillatore più reattivo.
Schema di calcolo
StochRSI = 100 × (RSI − min(RSI,n)) / (max(RSI,n) − min(RSI,n))Livelli e strutturaSAR parabolico
Un riferimento mobile che accelera verso un estremo finché la condizione di inversione ne cambia lo stato.
Schema di calcolo
SAR = SAR(prev) + acceleration × (extreme − SAR(prev))TendenzaSMA
Una media con pesi uguali degli ultimi n prezzi, utile per confrontare il prezzo con il suo riferimento recente.
MomentumSMI
L'indice di momentum stocastico misura la chiusura rispetto al punto medio del suo intervallo.
Schema di calcolo
SMI = 100 × smoothed(C − range midpoint) / smoothed(range/2)MomentumStocastico
Colloca il prezzo di chiusura nel suo recente intervallo massimo-minimo; lo smussamento crea la linea di segnale associata.
Schema di calcolo
%K = 100 × (C − min(L,n)) / (max(H,n) − min(L,n))Livelli e strutturaSupertrend
Una linea mobile che passa tra bande superiori e inferiori basate sulla volatilità al cambiare del proprio stato.
Schema di calcolo
Basic bands = (H+L)/2 ± k × ATR; active band follows trend stateTendenzaTEMA
Combina tre medie esponenziali successive per ridurre il ritardo dello smussamento.
Schema di calcolo
TEMA = 3 × EMA₁ − 3 × EMA₂ + EMA₃VolumeTendenza prezzo-volume
Accumula il volume moltiplicato per la variazione proporzionale del prezzo di chiusura.
Schema di calcolo
VPT = VPT(prev) + V × (C / C(prev) − 1)MomentumTrasformata di Fisher
Trasforma una posizione del prezzo delimitata e smussata per evidenziare gli estremi.
Limiti di interpretazione
Limitazione dei valori e smussamento influiscono sui picchi. Il risultato trasformato non dimostra che i rendimenti seguano una distribuzione normale.
Schema di calcolo
Fisher(x) = 0.5 × ln((1+x)/(1−x))MomentumTRIX
La variazione percentuale di una serie di prezzi sottoposta a triplo smussamento esponenziale.
Schema di calcolo
TRIX = 100 × Δ(EMA(EMA(EMA(C)))) / EMA₃(prev)MomentumTSI
Normalizza le variazioni di prezzo sottoposte a doppio smussamento per le variazioni assolute sottoposte a doppio smussamento.
Schema di calcolo
TSI = 100 × double EMA(ΔC) / double EMA(|ΔC|)MomentumUltimate Oscillator
Combina la pressione d'acquisto rispetto alla vera escursione su tre orizzonti temporali.
Limiti di interpretazione
BP è la chiusura meno min(minimo, chiusura precedente); i pedici indicano somme mobili.
Schema di calcolo
UO = 100 × (4 × BP₇/TR₇ + 2 × BP₁₄/TR₁₄ + BP₂₈/TR₂₈) / 7VolatilitàVolatilità storica
Misura la dispersione dei rendimenti logaritmici usando la convenzione di annualizzazione del terminale.
Limiti di interpretazione
Dexopt usa √252. Su un grafico intragiornaliero o attivo 24 ore su 24, 7 giorni su 7, non interpretarla come una previsione annuale automaticamente adattata all'intervallo temporale.
Schema di calcolo
HV = σ(ln(C/C(prev)), n) × √252 × 100TendenzaVortex
Confronta i movimenti rialzisti e ribassisti tra barre dopo averli normalizzati per la vera escursione.
Schema di calcolo
VI+ = Σ|H − L(prev)| / ΣTR; VI− = Σ|L − H(prev)| / ΣTRVolumeVWAP
Un prezzo tipico cumulativo ponderato per il volume, che riparte dall'ancoraggio selezionato.
Limiti di interpretazione
Gli ancoraggi di Dexopt usano giorno, settimana o mese in UTC. Un ancoraggio incompleto o volumi mancanti possono rendere il valore non disponibile.
Schema di calcolo
VWAP = Σ(((H + L + C) / 3) × V) / Σ VVolumeVWMA
Una media mobile del prezzo che attribuisce maggiore influenza alle barre con più volume.
Limiti di interpretazione
Quando la somma dei volumi utilizzabili è zero, l'implementazione attuale del terminale ricorre alla SMA; il valore non è quindi ponderato per il volume.
Schema di calcolo
VWMA(n) = Σ(C × V, n) / Σ(V, n)MomentumWilliams %R
Misura quanto la chiusura si trovi al di sotto del massimo recente su una scala da −100 a 0.
Schema di calcolo
%R = −100 × (max(H,n) − C) / (max(H,n) − min(L,n))TendenzaWMA
Una media mobile con pesi che aumentano linearmente verso l'osservazione più recente.
Schema di calcolo
WMA = Σ (weight × C) / Σ weightLivelli e strutturaZigZag
Filtra le piccole oscillazioni per evidenziare i punti di svolta maggiori nella struttura dei prezzi.
Limiti di interpretazione
L'ultimo segmento può spostarsi prima della conferma. I punti di svolta storici non devono essere trattati come segnali già noti al momento dell'estremo precedente.
Schema di calcolo
Connect confirmed alternating extremes beyond a deviation thresholdContinua a imparare
Approfondimenti: Fidelity Technical Indicator Guide; TradingView / Bollinger Bands.